股指期货日内平仓手续费标准是多少？带你了解各品种差异！

最近不少刚折腾期货的朋友私信问我，说自己盯着盘面做日内交易，明明看着赚了几个点赶紧平仓，结果一算账，扣完手续费反倒赔钱了。这事儿我太有感触了，想当年我刚上手股指期货的时候，也在这上面栽过大跟头。今天我就把我自己实盘摸索出来的这套手续费账本给大家好好翻一翻。

起步：被“惩罚性”费率上了一课

刚开始做股指期货那会儿，我还没搞清楚这里的弯弯绕绕。那天我做了一手沪深300（IF），看着账户盈利了二十个点，心想这午饭钱稳了，反手就是一个市价平仓。结果收盘一看账单，好家伙，光那一笔平仓手续费就扣了我好几百块。我当时就懵了，反复核对才发现，股指期货这玩意儿有个“日内平仓”和“隔日平仓”的巨大差别。

简单点说，交易所为了不让咱们这些散户在里面频繁刷单、捣乱盘面，专门设置了一个叫“平今仓手续费”的东西。这个费率比开仓时贵得多，基本上是开仓费用的好几倍，纯粹就是为了“惩罚”那些快进快出的短线客。如果你不知道这个标准，按照做商品期货那种几块钱一手的心态去刷股指，一天下来光手续费就能把你本金磨掉一大块。

实测：几个主流品种的差异到底在哪？

后来我为了弄清楚到底哪个品种更适合我这种喜欢折腾的性格，干脆把中金所的四大天王——IF（沪深300）、IH（上证50）、IC（中证500）还有刚上市没两年的IM（中证1000）全都试了一遍。我发现它们的费率逻辑差不多，但波动性带来的体感完全不同。

• IF和IH：这两个是老牌品种，合约乘数大，跳一下就是几十上百块。日内平仓的手续费标准通常是按照成交金额的万分之2.3左右收取的。别小看这万分之几，折算成点数的话，你起码得赚回两个点才能抵消掉这一进一出的成本。
• IC和IM：这两个波动大，点位高。尤其是IM，以前还没出的时候大家都嫌IC贵，现在IM出来了，那手续费更是跑得飞起。要是你手欠一天来回刷个十几次，那手续费结算单能看得你心惊肉跳。

避坑：我是怎么调整操作逻辑的？

吃了亏之后，我就开始琢磨怎么省这笔钱。我去问过一些资深的大佬，也找期货公司的客户经理软磨硬泡。我发现这里面有几个躲不掉的死理：

你得明白手续费是分为两部分的。一部分是交易所雷打不动收走的，这部分谁都一样；另一部分是期货公司额外加的“佣金”。我当时做的第一件事就是找客服谈，说我交易量大，能不能把那部分佣金给降一降。谈完之后，虽然交易所的惩罚性费率降不了，但整体成本确实低了那么一丢丢。

我强迫自己改变了交易习惯。以前总想着赚一两个点就跑，现在我会逼着自己把持仓时间拉长。为什么要隔夜？因为股指期货隔天平仓的手续费是非常低的，通常只有万分之零点二三左右，跟日内平仓比起来简直就是白送。如果你能判断准大趋势，抗住盘中的小波动，留到第二天再平，那利润空间一下就打开了。前提是你得能承受住隔夜跳空的风险。

别在细节上掉以轻心

这一路实战下来，我最深的感悟就是：做股指期货，算账比看盘更重要。如果你非要执着于日内高频交易，那你起码得保证自己的胜率能覆盖掉那高昂的惩罚性手续费。很多时候，我们不是输给了市场，而是输给了自己的账本。现在我每次下单前，脑子里都会先过一下现在的点位，算算得跑出几个点才能回本。这种粗糙但实用的方法，反而让我这几年的账户曲线稳了很多。希望我的这些血泪经验，能让正准备入场的你少交点学费。毕竟钱都是自己辛苦挣来的，白白送给手续费确实挺冤的。