初学者怎么炒股，别急着开户，先听我几句掏心窝子的大实话

你好。

我知道你为什么点开这篇文章,也许是你身边的朋友最近在饭桌上眉飞色舞地讲他又赚了多少，也许是你在新闻里看到了股市的热闹，又或者，你只是单纯地想让手里的积蓄跑赢通胀。

作为一个在财经圈摸爬滚打多年的“老兵”，我见过太多怀揣着发财梦冲进股市，最后遍体鳞伤退出来的初学者，我不想给你讲什么KDJ、MACD这些枯燥的技术指标，也不想给你推荐什么代码，我想以一个朋友的身份，和你聊聊关于“钱”的那些最本质、最人性化的逻辑。

如果你真的想踏入这个市场,请先深呼吸，听我几句掏心窝子的大实话，这可能会让你感到不适，但绝对能帮你省下未来几年几十万的“学费”。

别把股市当赌场，心态比技术更重要

初学者怎么炒股？第一步绝对不是下载软件，而是拷问自己的内心。

我有一个发小,叫老张，老张人很聪明，做IT的，逻辑思维极强，2015年那波大牛市，他看着身边的人都在赚钱，终于坐不住了，他拿了50万进场，跟我说：“我就玩三个月，赚个首付就撤。”

结果呢？前一个月他确实赚了10万，他觉得自己是天才，是巴菲特中国分特，于是他追加资金，还要借钱加杠杆，后来市场急转直下，短短两周，不仅利润吐回去了，本金还亏了30%，老张那段时间整个人都废了，失眠、焦虑，看谁都不顺眼。

这就是典型的“赌徒心态”。

很多初学者把股市和澳门画等号,觉得这就是个押大小的游戏，买进去就指望明天涨停，如果不涨就焦虑，一跌就恐慌，这种心态在市场里是必死无疑的。

我的个人观点是： 股市不是赌场，虽然它看起来很像，赌场是靠运气，长期来看久赌必输；而股市是靠认知的变现，如果你没有建立一套属于自己的交易体系，没有准备好面对资产回撤的心理素质，那你实际上就是在裸奔。

生活实例： 想象一下你去菜市场买菜，你知道西红柿平时卖3块钱一斤，今天突然有人卖10块，你会买吗？肯定不会，你会觉得这人疯了，但明天如果有人甩卖，1块钱一斤，你肯定会多买点囤起来。但在股市里，行为往往相反：股价越涨（越贵），大家越抢着买；股价越跌（越便宜），大家越吓得抛售。这违背了基本的生活常识，却是大多数初学者的常态。

入市前先问自己：如果我的账户缩水20%，我能睡得着觉吗？如果我的股票买了半年不涨反跌，我还能拿得住吗？如果答案是否定的，请先别碰股票。

看不懂K线图没关系，但必须懂这几个词

初学者怎么炒股？第二步是扫盲。

很多新手一打开行情软件,看到红红绿绿的线条，密密麻麻的数字，瞬间就晕了，对于初学者来说，那些复杂的技术指标都是花架子，你只需要搞懂几个最核心的概念，就能过滤掉80%的垃圾股。

市盈率（PE）：这家公司贵不贵？ 简单说，市盈率就是回本年限，如果一家公司PE是10，意味着按照现在的盈利水平，你投资它，理论上10年回本。

生活实例： 你要开一家奶茶店，加盟费和装修一共花了50万，这家店每年净赚5万，那么你的“市盈率”就是10倍（50/5），如果隔壁那家店也卖50万，但一年只能赚1万，PE就是50倍，你会买哪家？肯定是第一家的，对吧？
我的观点： PE不是越低越好，但PE过高（比如几百倍）且没有高增长支撑的公司，就是泡沫，初学者尽量避开PE离谱的公司，那是老玩家的博弈场。

流通盘：是大船还是小艇？ 这指的是可以在市场上自由交易的股票数量。

生活实例： 想象你在推石头，推一个小皮球（小盘股），稍微用点力它就飞出去了；推一艘巨轮（大盘股，比如银行、石油），你使出吃奶的劲儿它也只挪动一点点。
我的观点： 很多初学者喜欢买那种几块钱的“便宜股”，觉得便宜能涨更多，其实有些低价股是因为盘子太大，或者公司本身不行，对于新手，我建议关注那些有业绩支撑的中大盘股，别去玩那些妖股，因为你的速度跟不上庄家的镰刀。

量价关系：有没有人在真金白银地买？ 成交量就是买卖的人数和金额。

我的观点： 所有的上涨，最终都要资金来推动，如果一个股票天天涨，但是成交量极低，那多半是“假摔”或者“诱多”，只有当“量增价升”的时候，才是健康的上涨。

不要把鸡蛋放在一个篮子里，但也别撒满整个菜市场

初学者怎么炒股？第三步是学会配置。

这是新手最容易犯的第二个大错误：满仓干一只。

我见过一个刚毕业的大学生,听信了一个“内幕消息”，把工作两年攒下的10万块钱，全仓买入了一只所谓的“元宇宙概念股”，结果第二天那个公司发公告说业绩造假，股价直接腰斩，连续跌停，他想卖都卖不出去，眼睁睁看着钱化为乌有。

生活实例： 如果你去相亲，你会把所有的希望都寄托在见到的第一个人身上吗？不会吧，你会多见几个，多比较，多了解。投资也是一样。满仓一只股票，就像是在谈恋爱里不仅没了底线，还把身家性命都交给了对方。 万一对方是个渣男/渣女，你连翻盘的机会都没有。

我也反对那种“撒胡椒面”式的买法，有的新手手里只有5万块，却买了20只股票，每只一手，这叫什么？这叫“撒满整个菜市场”，这样即使大盘涨了，你的账户可能也波澜不惊，因为你的收益被平均掉了。

我的个人观点： 对于资金量在50万以下的初学者，持仓数量最好不要超过5只。

40%的资金： 买宽基指数基金（比如沪深300ETF），这是你的底仓，保证你至少能跟上市场的平均节奏，不会彻底踏空。
30%的资金： 配置一些业绩稳定的蓝筹股（比如消费、医药龙头），这是你的压舱石，用来抗跌。
30%的资金： 作为机动资金，或者去尝试一些你研究过的成长股。

这就是最简单的“核心-卫星”策略，既保证了安全，又给了你博取收益的机会。

学会止损，是保命的唯一法则

初学者怎么炒股？第四步是学会认输。

这一条,最难做到，也最必须做到。

人性有一个巨大的弱点：厌恶损失，也就是我们常说的“死扛”。当你亏损10%的时候，你会想：“只要涨回来我就卖。” 当你亏损20%的时候，你会想：“都已经亏这么多了，现在卖就是实亏，不如等等看。” 当你亏损50%的时候，你已经麻木了，心想：“留给孙子吧，总有一天会回来的。”

生活实例： 这就好比你的手指头被毒蛇咬了一口，最理智的做法是什么？是立刻拿刀把那一小块肉剜掉，防止毒液扩散全身。但大多数人的做法是：看着伤口流血，然后安慰自己“也许毒蛇没毒”，或者“过一会儿毒气自己就散了”，结果呢？毒发身亡。

在股市里,止损就是那个剜肉的过程。 痛吗？痛得钻心，但保住了命（本金）。

我的观点是： 每一笔交易，在买入之前，你就必须想好：“如果跌了，我在哪里认错？” 你设定亏损8%就无条件卖出，一旦触碰到这个线，像个机器人一样执行，不要带任何感情色彩，哪怕你刚卖完它就涨上去了，也不要后悔。因为长期来看，活下去比偶尔赢一次重要一万倍。 那些因为不止损而爆仓的人，连上桌的机会都没了，还谈什么赚钱？